家族辦公室洞察系列報告—亞太地區

家族辦公室洞察系列報告
—亞太地區

德勤民營企業與私人客戶服務和萬方家族辦公室於今日聯合發布《家族辦公室洞察系列 – 亞太區》研究報告，揭示今年家族辦公室風險管理、投資及繼承規劃的趨勢。

報告涵蓋亞太區十大家族辦公室趨勢，並展現區內家族辦公室產業的最新格局。研究訪問區內89間單一家族辦公室，發現地緣政治及市場不確定性因素無阻家族辦公室保持樂觀。有84% 家族辦公室預期今年家族財富會增加，另有77%預期其資產管理規模（AUM）會錄得成長。與全球同行相比，亞太區家族辦公室更有傾向擴張，有48%亞太區家族辦公室計畫增加使用第三方服務，比全球平均34%高。

十大趨勢：

1. 面對不確定性仍保持樂觀

儘管面臨不確定性，家族辦公室總體持樂觀態度。

其中77%的家族辦公室預計他們的資產管理規模（AUM）將在2024年持續增長，84%預計家族財富會增加。鑒於這些增長前景，超過四成的家族辦公室計畫今年擴招（43%），拓展服務類型（38%），並進一步聘用協力廠商外包服務（48%）。

2. 風險管理備受關注

2024年三大主要市場風險是潛在的全球經濟衰退（73%的受訪者提及），地緣政治（55%）和通貨膨脹（44%）。

因此，67%的受訪者將投資風險管理列為2024年的戰略優先事項，其次為投資治理和估值政策（53%）。

3. 看好股票和房地產投資

2023年，家族辦公室持有的主要資產類別是股票（25%）、私募信貸和直接借貸（21%）、地產（19%）和固定收益（19%），合計超過平均家族辦公室投資組合的五分之四84%）。今年家族辦公室計畫增持的主要資產類別是發達市場股票（32%）和地產（31%）。

4. 分散投資需求驅動海外佈局

目前亞太地區家族辦公室平均有32%的投資配置在亞太地區以外。超過五分之一的家族辦公室計畫今年增加在北美（23%）和中東（21%）地區的投資配置。

5. 可持續投資熱潮

亞太地區超過一半（52%）的家族辦公室正在參與可持續投資，其致力於可持續發展的投資占比預計在未來五年從13%增至24%，增長近一倍。家族辦公室關注的首要可持續主題是良好健康和福祉、清潔能源和氣候行動。

6. 專業化程度不斷提升

家族辦公室越來越多地尋求外部人才以滿足其招聘需求，尤其是高管團隊。43%的家族辦公室計畫在2024年招聘更多專業背景的外部員工， 31%的家族辦公室表示將在完成代際傳承後由外部專業人士執掌家族辦公室，這一比例高於目前的22%。

7. 制定繼任計畫

雖然亞太地區35%的家族辦公室將在未來十年面臨代際傳承，但37%的家族辦公室仍缺乏繼任計畫。因此，超過三分之一（38%）的家族辦公室將繼任計畫列為今年的優先事項。

8. 對下一代接班缺乏信心

有較大比例的家族下一代自今年起將擔任家族辦公室的重要職務，如首席執行官（38%）、董事會成員（36%）、經理/主管（30%）或董事（21%）。與此同時，69%的受訪者希望下一代能夠在代際交替後執掌家族辦公室。儘管如此，仍有相當一部分的受訪者對下一代的接任能力缺乏信心，其中引發的擔憂包括下一代缺乏相關資質（36%）和對家族辦公室活動興趣不足（23%）。因此家族辦公室2024年針對下一代發展的首要任務是接受輔導/培訓（33%）和制定繼任計畫（26%）。

9. 蓄勢待發的科技浪潮

超過一半（53%）的家族辦公室今年正在制定或推出技術戰略。與此同時，接近四分之一（23%）的受訪者將技術投資不足視為家族辦公室的核心風險。近四分之三（73%）的家族辦公室承認，他們在升級運營所需的技術方面存在投入不足（33%）或有限（40%）的情況。

10. 應對網路安全威脅

接近四分之一（24%）的家族辦公室在過去12-24個月內遭遇過網路攻擊。然而，超過三分之一（37%）的家族辦公室沒有網路安全性原則，另有38%的家族辦公室表示他們的安全性原則還有改進空間。約五分之一（18%）的家族辦公室將網路攻擊視為今年的核心風險，眼下正是防範于未然的時候，有 20%的家族辦公室今年正在建立網路安全性原則。